Как заработать на инвестициях: обзор основных инструментов и способов

Здравствуйте, друзья!

А у вас есть знакомые, которые пришли в инвестиции, вложили все деньги в условный Газпром, продали акции, когда увидели падение цены, и ушли из инвестиций разочарованными? У нас есть. И сегодня мы с вами поговорим, как заработать на инвестициях, а не потерять деньги.

Подходы к заработку на бирже

Для начала хочу внести ясность, что именно мы вкладываем в понятие “инвестиции” и о чем будем говорить в этой статье. И это совсем не про научную терминологию из учебника по экономике. Это не вложение денег в случайные активы в надежде сорвать джекпот.

Инвестиции простыми словами – это процесс управления своими деньгами длиною в жизнь, результатом которого будет достижение поставленных целей.

Инвестиционный процесс состоит минимум из 5 этапов:

1. Постановка финансовой цели.
2. Оценка финансовых возможностей.
3. Разработка инвестиционной стратегии.
4. Следование инвестиционной стратегии и оценка ее результатов.
5. Внесение корректировок в стратегию при необходимости.

Следовательно, и подход к заработку на инвестициях у нас отличается от тех, кто выбрал, например, трейдинг.

Инвестиционный ликбез

Трейдинг – это стратегия заработка на изменении котировок за короткий промежуток времени. Трейдер может получить прибыль как на повышении цены актива, так и на ее понижении. И все это в течение, например, одного торгового дня. В основе стратегии лежит технический анализ, т. е. оценка движения котировок. При этом не имеет значения, какой актив покупать и как чувствует себя бизнес эмитента.

В отличие от трейдинга стратегия инвестора имеет долгосрочный характер. В ее основе лежит выбор активов в инвестиционный портфель на основе фундаментального анализа. Для нас, инвесторов, важно, как работал эмитент вчера, что с ним происходит сегодня и какие перспективы его бизнеса на следующие 5 и более лет. При этом временные колебания котировок не имеют значения, а падение дает возможность докупить хороший бизнес по приемлемой цене.

Как заработать на инвестициях в разные активы

Именно подход долгосрочного инвестора лежит в основе нашей статьи. Мы рассмотрим, как можно зарабатывать на различных активах, если инвестировать вдолгую.

Акции

Акция – это ценная бумага, которая дает право ее владельцу получать прибыль от деятельности, участвовать в управлении и получить часть имущества при ликвидации компании-эмитента. Вы покупаете акции и становитесь владельцем конкретной компании в части той доли, которой владеете.

Заработать на акциях можно тремя способами:

1. Купить сегодня по одной цене, дождаться роста котировок через какое-то время, продать дороже. Риск – рост может не произойти совсем или произойти через несколько лет.
2. Взять у брокера в долг акции, продать их по текущей цене, дождаться снижения котировок и купить снова те же акции, вернуть долг брокеру. Эта схема называется шорт-сделкой. Риск – прогноз может не оправдаться и котировки не пойдут вниз.
3. Получать дивиденды, т. е. часть прибыли от бизнеса. Риск – компания может принять решение о невыплате дивидендов или уменьшении их размера.

На акциях можно заработать несколько десятков процентов годовых. Но для этого надо уметь проводить фундаментальный анализ, чтобы не набрать в портфель аутсайдеров.

Инвестиции в акции доступны с минимальными вложениями. Например, акция Газпрома стоит 338,79 руб. (рост за 5 лет на 127 %, в 1 лоте 10 акций), привилегированная акция Сбербанка – 275,96 руб. (рост за 5 лет на 116 %, в 1 лоте 10 акций).

Облигации

Облигация – ценная бумага, которая фиксирует, что компания-эмитент взяла деньги в долг у инвестора. Должник обязан через какое-то время долг вернуть, а в течение срока обращения бумаги выплачивать доход в виде купонов.

Заработать на облигациях можно тремя способами:

1. Купить сегодня по одной цене, дождаться ее повышения и продать. Риск – не дождаться роста котировок.
2. Купить по цене ниже номинала (обычно номинал равен 1 000 руб.), дождаться погашения в конце срока обращения и получить от эмитента номинал бумаги. Риск – дефолт эмитента.
3. Получать купоны. Риск – дефолт эмитента.

Инвестиции в облигации считаются менее рискованными, чем в акции. Но это справедливо только по отношению к государственным бумагам (ОФЗ) и бумагам крупных и надежных компаний типа Газпрома, Северстали, Сбербанка. Стоимость облигаций колеблется около номинала, т. е. 1 000 руб., поэтому покупка доступна инвестору с небольшим капиталом.

Идеальный вариант для новичка инвестировать без убытков – это купить ОФЗ или надежные корпоративные бумаги и дождаться их погашения. Вы регулярно будете получать купоны и с вероятностью почти 100 % получите номинальную стоимость облигации в конце срока ее обращения.

Например:

• ОФЗ-26223-ПД со сроком погашения в феврале 2024 г. стоит на 24.12.2021 965,9 руб. Доходность к погашению равна 8,4 %. Купон выплачивается 2 раза в год по ставке 6,5 %.
• ПИК-Корпорация-001Р-02 со сроком погашения в декабре 2024 г. по цене 969 руб. и доходностью к погашению 10,2 %. Купон выплачивается 4 раза в год по ставке 8,5 %.

Инвестиционные фонды

Инвестиционный фонд – это готовый портфель, который может включать акции, облигации, драгоценные металлы и даже недвижимость. Убеждена, что это идеальный вариант для тех, кто начинает с нуля. Инвестор покупает всего одну акцию, а получает сразу несколько десятков эмитентов себе в портфель.

На российском рынке инвестиционные фонды представлены ПИФами, БПИФами и ETF. Можно подобрать фонды, которые инвестируют в США, Китай, Германию, Россию, другие развитые и развивающиеся страны.

Заработать на них получится двумя способами:

1. Купить сегодня дешевле и продать через какое-то время дороже. Риск – долгое ожидание роста, но для инвестиционных фондов этот риск минимальный, потому что он состоит из десятков и сотен активов. Падение одних будет компенсироваться ростом других.
2. Получать дивиденды. На сегодня только два ETF их выплачивают. Это ETF на акции рынка РФ (тикер RUSE) и высокодоходные облигации (тикер FXRD). Остальные фонды реинвестируют дивиденды, что тоже увеличивает капитал инвестора.

Инвестировать в инвестиционные фонды можно начать с суммы менее 100 руб. Например, новый ETF на недвижимость от компании FinEx стоит всего 77 руб., а облигационный с выплатой дивидендов – 104 руб.

Драгоценные металлы

Для тех, кто хочет инвестировать в драгоценные металлы (золото, серебро, платину и палладий), есть сразу несколько инструментов:

1. Слитки.
2. Инвестиционные монеты.
3. Обезличенный металлический счет (ОМС).
4. Акции компаний, которые добывают драгоценный металл.
5. Индексные фонды на драгметаллы.
6. Покупка физического металла на Московской бирже.

Все перечисленные инструменты доступны инвестору с минимальным капиталом. Драгоценные металлы торгуются граммами. Например, на ОМС можно купить золото, платину и палладий от 0,1 г, в слитках банки продают от 1 г золота, от 50 г серебра и от 5 г платины и палладия. Индексные фонды, которые инвестируют в покупку физического золота, стоят от 1 рубля.

Заработать на драгметаллах можно двумя способами:

1. Купить сегодня, дождаться роста котировок и продать дороже. Но следует иметь в виду, что роста на драгметаллы может не быть много лет. Обычно котировки повышаются в периоды кризисов.
2. Дивиденды, если вы купили акции добывающих компаний. В России популярны Полюс, Полиметалл, Селигдар и Норникель.

Недвижимость

Заработать на недвижимости можно разными способами. Но далеко не все из них подходят новичку с минимальным капиталом. Например, для инвестиций в физический объект недвижимости (покупка квартиры, гаража, офиса, склада и пр.) требуется сумма в несколько миллионов рублей или ипотека.

В этом случае заработать можно:

• на разнице в цене, например, купил на стадии котлована и продал после сдачи дома дороже;
• на сдаче в аренду;
• на росте недвижимости в долгосрочной перспективе.

Для инвесторов, кто не готов вкладывать деньги на таких условиях, есть варианты проще и дешевле:

1. REIT – фонды недвижимости, которые инвестируют в объекты разного функционального назначения (например, в строительство отелей, складов) с последующей их продажей или сдачей в аренду. Можно купить акции фонда на Санкт-Петербургской бирже. Главное преимущество – регулярная выплата дивидендов в долларах США. Стоимость редко превышает 200 $, в основном бывает до 100 $.
2. ЗПИФы – закрытые паевые инвестиционные фонды, которые вкладывают деньги пайщиков в строительство и покупку жилых и коммерческих объектов. Стоимость пая может начинаться от нескольких сотен тысяч рублей. Но есть ЗПИФ, который торгуется на Московской бирже и стоит чуть более 1 700 руб. Это ЗПИФ “ПНК-Рентал”.
3. ETF на недвижимость. В России пока есть только один такой фонд – FXRE от компании FinEx. Он инвестирует деньги в 129 REIT и стоит всего 77 руб.
4. Акции и облигации строительных компаний. Самые крупные – ПИК, ЛСР, Самолет. Первые две выплачивают дивиденды.

Заработать на инвестициях в недвижимость путем покупки ценных бумаг можно точно такими же способами, какие мы описали для аналогичных инструментов фондового рынка.

Расходы инвестора

Когда новичок ищет ответ на вопрос о том, как заработать на инвестициях, то почему-то часто забывает о расходах. А они могут существенно уменьшить заработок, особенно на длительном промежутке времени.

Комиссии брокера и биржи

Для торговли на бирже вам понадобится брокерский счет, который открывает брокер. Но брокер и биржа – это коммерческие организации. Они зарабатывают на сделках инвесторов. Если выбор бирж небольшой (в России мы торгуем на Московской и Санкт-Петербургской биржах), то брокеров на рынке очень много. Размер комиссии – обязательный критерий выбора посредника для торговли при долгосрочном инвестировании.

Три брокера предлагают следующие комиссии.

Сравните с комиссиями некоторых других популярных брокеров.

Комиссии управляющих компаний

На бирже можно покупать не только акции и облигации отдельных эмитентов, но и ценные бумаги инвестиционных фондов. В этом случае надо обращать внимание на комиссии управляющих компаний.

Для примера мы приведем комиссии по фондам, которые инвестируют в золото.

Налоги

Доходы, которые получает инвестор от своих сделок на фондовой бирже, подлежат налогообложению.

К ним относятся:

• финансовый результат сделки купли-продажи активов;
• дивиденды и купоны;
• валютная переоценка;
• погашение облигаций по цене выше цены покупки.

Налоги, как и комиссии, могут существенно снизить доходность инвестиций.

Но есть законные способы их уменьшить, вплоть до нуля:

1. ИИС (индивидуальный инвестиционный счет) позволяет инвестору воспользоваться одной из двух налоговых льгот: либо вернуть в год до 52 000 руб., либо освободить доходы от налогообложения.
2. ЛДВ (льгота на долгосрочное владение ценными бумагами) позволяет освободить от налога на доходы прибыль от сделки с ценной бумагой, если инвестор владел ею более 3 лет.
3. Покупка бумаг из высокотехнологичного сектора позволит освободить прибыль по сделкам купли/продажи с ними от налога на доходы.
4. Покупка еврооблигаций Минфина РФ позволит сэкономить на НДФЛ по курсовой разнице. По закону она освобождается от налога на доходы.

Заключение

Чтобы начать зарабатывать на инвестициях и избежать ошибок начинающих инвесторов, надо соблюдать несколько обязательных правил:

• не слушать знакомых и “экспертов” из интернета, что и когда покупать, а учиться выбирать объекты для инвестирования самостоятельно;
• не поддаваться эмоциям, а четко следовать своей стратегии;
• осознать, что инвестиции – это длительный процесс, поэтому не стоит ожидать быстрой прибыли;
• не вкладывать деньги в один актив, а разделить их между разными;
• в период накопления капитала инвестировать регулярно, а все дивиденды и купоны снова направлять на покупку активов, только так вы задействуете сложный процент в полном объеме.

Инвестиции – это работа и не в последнюю очередь работа над собой. Но такая работа может вознаградить вас не только деньгами, но и интеллектуальным ростом, что тоже немаловажно. Чего мы всем нашим читателям и желаем. Новый 2022 год – отличный год, чтобы начать.

До новых встреч!