Invertir en una startup desgrava hasta 50.000 euros, con condiciones

La deducción estatal del IRPF permite descontar el 50 % de lo invertido al suscribir acciones o participaciones de una empresa nueva o reciente, con una base anual máxima de 100.000 euros: el importe calculado puede llegar a 50.000 euros. Reduce la cuota íntegra estatal, por lo que ese máximo solo se aprovecha si existe cuota suficiente y se cumplen todos los requisitos.

La condición de «startup» no basta por sí sola. Para tener derecho a la deducción importan la forma y actividad de la sociedad, cómo se adquiere la participación, el porcentaje de propiedad, el tiempo de tenencia y el certificado que debe expedir la empresa. También debe cumplirse una condición sobre el patrimonio del inversor.

Cuánto se puede deducir: tres inversiones posibles

El cálculo toma el valor de adquisición de las acciones o participaciones suscritas durante el ejercicio. El manual de la Agencia Tributaria incluye en ese valor la prima de emisión pagada por los títulos y precisa que las cantidades excluidas por superar la base anual no pueden deducirse en ejercicios posteriores. Si se invierte en varias sociedades en un año, sus importes admisibles comparten el mismo límite anual.

Estos son supuestos hipotéticos en los que toda la suscripción reúne los requisitos y hay cuota estatal suficiente:

• Una inversión de 10.000 euros genera una base de 10.000 euros y una deducción calculada de 5.000 euros.
• Una inversión de 60.000 euros genera una base de 60.000 euros y una deducción calculada de 30.000 euros.
• Con 120.000 euros invertidos en el mismo ejercicio, la base estatal se limita a 100.000 euros y la deducción calculada es de 50.000 euros. Los 20.000 euros restantes quedan fuera de esa base.

La deducción reduce el impuesto; no es una devolución automática de la mitad de la inversión. Una cuota íntegra estatal inferior al importe calculado limita lo que puede aprovecharse en la declaración. Además, el patrimonio comprobado del contribuyente al cierre del ejercicio debe exceder del comprobado al comienzo al menos en la cuantía invertida. Para esa comparación se dejan fuera las variaciones de valor de los bienes que siguen en su patrimonio al final del período.

Qué sociedad y qué operación dan derecho al incentivo

La relación de requisitos de la Agencia Tributaria admite sociedades anónimas y de responsabilidad limitada, incluidas sus modalidades laborales, y fija en 400.000 euros el máximo de fondos propios al inicio del período impositivo de la entidad en que se adquiere la participación. Si la sociedad pertenece a un grupo, se consideran los fondos propios del conjunto. La entidad debe desarrollar una actividad económica con medios personales y materiales; la gestión de un patrimonio mobiliario o inmobiliario no cumple esa condición.

La sociedad tampoco puede estar admitida a negociación en un mercado organizado, condición que debe mantenerse durante la tenencia. La suscripción ha de hacerse al constituir la empresa o en una ampliación de capital realizada, por regla general, dentro de los cinco años siguientes a su constitución. Para las empresas emergentes comprendidas en la ley, el plazo de ampliación llega a siete años. Una compra de participaciones existentes a otro socio no es una suscripción en esas operaciones.

La fecha de constitución y la de la ampliación importan por separado. Una empresa puede ser joven y, aun así, ofrecer al inversor títulos transmitidos por un accionista anterior en lugar de títulos emitidos para incorporar capital. Solo estos últimos permiten encajar la adquisición en las vías previstas para esta deducción.

Cuánto puede poseer el inversor y cuándo puede vender

La participación directa o indirecta del contribuyente, sumada a la de su cónyuge y familiares en línea recta o colateral hasta el segundo grado, no puede superar el 40 % del capital ni de los derechos de voto en ningún día de los años de tenencia. Hay una excepción para los socios fundadores de una empresa emergente que figuren en su escritura pública de constitución. Por ello, el porcentaje relevante es el que resulta de reunir las tenencias exigidas por la norma, no solo el de la nueva aportación individual.

Las acciones o participaciones deben permanecer en el patrimonio del inversor durante más de tres años y menos de doce. Vender antes de cumplir el plazo mínimo puede obligar a regularizar una deducción ya aplicada. Si se suscribe capital en distintas fechas, cada adquisición tiene su propia antigüedad; una ampliación posterior no convierte todos los títulos en una única inversión realizada ese día.

La inversión queda excluida si la entidad se utiliza para ejercer la misma actividad que el contribuyente venía desarrollando mediante otra titularidad. Esa condición afecta a la operación aunque la sociedad tenga una forma jurídica admitida y la aportación se haga en una ampliación de capital.

Certificado y deducciones autonómicas

Para aplicar la deducción, el inversor necesita una certificación expedida por la sociedad que indique que esta cumplía los requisitos exigidos en el período impositivo de adquisición. La empresa debe facilitar ese justificante; la documentación comercial de una ronda de financiación no lo sustituye. En la declaración se consigna el importe con derecho a deducción y el NIF de la entidad.

Una misma cantidad invertida no puede integrar simultáneamente la base de la deducción estatal y la de una deducción autonómica por esa suscripción. El exceso que queda fuera de la base estatal podría acogerse a un incentivo autonómico si la comunidad correspondiente lo permite y se cumplen sus condiciones propias. En el supuesto hipotético de 120.000 euros, eso obliga a distinguir los 100.000 euros usados para el cálculo estatal de los 20.000 euros restantes, sin dar por hecho que estos últimos generarán otra deducción.

Comprobaciones antes de suscribir

• Confirmar que se recibirán títulos emitidos al constituir la sociedad o al ampliar su capital, y contrastar ambas fechas con el plazo aplicable.
• Obtener datos sobre la forma jurídica, la actividad, la cotización y los fondos propios al inicio del período relevante; si hay un grupo, considerar sus fondos propios conjuntos.
• Calcular la participación directa e indirecta después de la operación, incorporando las tenencias familiares que exige la norma.
• Prever la permanencia exigida y conservar las fechas y justificantes de cada suscripción.
• Solicitar a la empresa el certificado referido al período de adquisición y comprobar que existe cuota estatal para aprovechar el importe calculado.
• Comparar el patrimonio al inicio y al final del ejercicio y, si se pretende usar un incentivo autonómico, separar las cantidades atribuidas a cada deducción.

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