НАУФОР – что это за организация и ее роль на российском финансовом рынке

Здравствуйте, друзья!

Финансовый рынок России активно развивается. Все больше людей примерили на себя звание инвестора (по данным МосБиржи, за октябрь 2020 г. показатель увеличился на 10,01 % или на 1 125 823 человека) и впервые отнесли деньги не на депозит, а на фондовый рынок.

С ростом числа участников растет и ответственность контролирующих органов за соблюдение всеми игроками правил для защиты новичков от потери капитала. Одной из таких организаций является НАУФОР. Что это за компания и чем она занимается, мы рассмотрим в этой статье.

История создания

НАУФОР – некоммерческая саморегулируемая организация (СРО), расшифровывается как Национальная ассоциация участников фондового рынка.

Согласно федеральному закону от 13.07.2015 № 223-ФЗ “О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка” членами СРО обязаны быть юридические и физические лица (ИП), которые относятся к следующим категориям:

1. брокеры,
2. дилеры,
3. страховые компании,
4. управляющие,
5. депозитарии,
6. МФО,
7. инвестиционные советники и пр.

НАУФОР – одна из старейших и крупнейших СРО. История развития компании:

1. 1994 г. – учреждение ПАУФОР (Профессиональной ассоциации участников фондового рынка). В нее вошли 15 компаний, которые решили разработать единые правила игры, поддерживать друг друга.
2. 1995 г. – переименование ПАУФОР в НАУФОР на съезде участников, на котором договорились о создании саморегулируемой организации.
3. 1996 г. – регистрация НАУФОР.
4. 2016 г. – включение в единый реестр Банка России СРО.

Головной офис расположен в Москве. Региональная сеть представлена Северо-Западным (г. Санкт-Петербург), Уральским (г. Екатеринбург) и Казанским филиалами.

Структура организации

В органы управления входят:

1. Общее собрание – высший орган управления. Утверждает устав, вносит в него изменения, определяет направления развития организации, избирает членов Совета директоров, назначает Председателя Правления и выполняет еще целый ряд управленческих функций. Созывается 1 раз в год.
2. Совет директоров – состоит из 33 членов. Председатель – Вьюгин О. В. Основные функции: созыв Общего собрания, утверждение финансового плана организации, установление размера членских взносов, принятие решения о разработке стандартов и пр.
3. Руководство – входят 5 вице-президентов и главный бухгалтер. Его возглавляет президент Тимофеев А. В.

Подразделения включают:

1. Специализированные органы: управление контроля за деятельностью членов НАУФОР и дисциплинарный комитет.
2. Управления и отделы.
3. Филиалы.

В 1996 г. был создан Третейский суд для решения споров между участниками НАУФОР.

Цели и задачи

Цель создания организации – повышение эффективности взаимодействия участников рынка ценных бумаг между собой и регулятором.

Задачи:

1. разработка правил работы участников СРО и контроль за их соблюдением в виде организации регулярных проверок;
2. защита прав инвесторов;
3. создание условий для повышения уровня квалификации профессиональных участников;
4. развитие фондового рынка России;
5. разрешение конфликтных ситуаций между участниками.

Участники

Членами НАУФОР могут быть юридические и физические лица в лице индивидуальных предпринимателей, которые работают на фондовом рынке РФ.

Документы, которые необходимо предоставить для членства в организации:

1. заявление;
2. копии учредительных документов;
3. копии ЕГРЮЛ или ЕГРИП;
4. копии свидетельства о постановке на налоговый учет;
5. платежное поручение о внесении вступительного взноса;
6. копии лицензий на осуществление деятельности на финансовых рынках.

Вступительный взнос в 2020 г. составляет 30 тыс. руб. Размер ежемесячного взноса зависит от вида деятельности.

и

НАУФОР ежегодно проводит для своих членов конференцию “Российский фондовый рынок”. В 2020 г. она состоялась 1 декабря в онлайн-формате. Кроме того, с 2000 г. организует национальный конкурс “Элита фондового рынка” среди участников.

В состав организации входит 445 членов, которые занимаются брокерской, дилерской и депозитарной деятельностью, доверительным управлением и инвестиционным консультированием. Среди них такие известные и крупные игроки, как брокеры АТОН, БКС, Открытие, Финам, управляющие компании ДОХОДЪ, Арсагера, Сбер Управление Активами, банки ВТБ, ПСБ, Тинькофф, Сбербанк и пр. На официальном сайте naufor.ru есть полный перечень.

Основные виды деятельности

Рассмотрим основные виды деятельности саморегулируемой организации НАУФОР.

Разработка стандартов

НАУФОР участвует в разработке базовых стандартов совместно с ЦБ РФ по каждому виду деятельности на рынке ценных бумаг. После их утверждения они обязательны к исполнению всеми профессиональными участниками. Кроме базовых, НАУФОР разрабатывает внутренние стандарты только для своих членов.

Все это является частью двухуровневого контроля: на 1-м уровне Центробанк следит за исполнением участниками законодательства РФ, на 2-м – СРО контролирует соблюдение стандартов.

НАУФОР разрабатывает стандарты для:

1. профессиональных участников (брокеров, дилеров, депозитариев и пр.);
2. управляющих компаний;
3. инвестиционных советников.

Оценка квалификации и обучение

Центр оценки квалификации НАУФОР подтверждает квалификацию у:

1. специалиста по брокерской, дилерской и депозитарной деятельности;
2. специалиста по управлению ценными бумагами;
3. младшего финансового консультанта;
4. специалиста по финансовому просвещению.

Подтверждение квалификации может быть проведено двумя путями:

1. Признание аттестатов. Стоимость для одного соискателя 6 000 руб. или 5 400 руб. для физических лиц и членов НАУФОР.
2. Сдача профессионального экзамена. Стоимость зависит от уровня и вида имеющейся квалификации.

Работа с жалобами

В организационной структуре НАУФОР есть дисциплинарный комитет, который рассматривает вопросы нарушения участниками СРО базовых и внутренних стандартов, условий членства, внутренних документов организации.

В состав комитета входит 9 человек, утверждается он на 1 год.

В качестве наказания применяются следующие меры:

1. устное замечание или письменное предупреждение;
2. денежный штраф;
3. исключение из состава участников;
4. требование устранить выявленные нарушения.

Частный инвестор вправе подать жалобу на финансовую компанию, которая нарушила его права. Для этого надо знать, в какую СРО она входит и написать претензию. Последствия для недобросовестных участников могут быть самыми серьезными, вплоть до отзыва лицензии.

Законодательные инициативы

НАУФОР участвует в разработке и обсуждении законодательных инициатив.

Из последних:

1. Обсуждение концепции ИИС третьего типа, представленной Центробанком.
2. Обсуждение проекта Указания ЦБ РФ о требованиях к правилам доверительного управления ПИФ для квалифицированных инвесторов.
3. Замечания к проекту закона об учете брокерами-банками денег клиентов-инвесторов на отдельных корсчетах.
4. Предложения Минфину по изменению налогообложения инвестиций.

Заключение

Далеко не все профессиональные участники довольны работой НАУФОР в вопросах развития финансового рынка России. Особенно в части инвестиционных советников, представленных физическими лицами. Требования к получению такого статуса слишком высокие. В результате в реестре членов СРО всего 7 индивидуальных предпринимателей, которые занимаются инвестиционным консультированием, тогда как вне НАУФОР их в десятки раз больше.

От такой диспропорции страдают в первую очередь рядовые инвесторы-новички, которые часто попадают на удочку мошенников и лиц, которые заинтересованы только в своем личном обогащении. Однозначно в сфере инвестиционного консультирования надо наводить порядок и НАУФОР могла бы проявить в этом деле инициативу.

До новых встреч!